昨日のトレード結果検証
前回の戦略:
- メイン: ショート継続（156.50付近）。新規は156.55-65引きつけ。
- 損切り: 156.75
- 利確: 156.30 / 156.10
結果: 【 ノートレード（指値未達） 】
- 詳細:
- 昨日の日中高値は 156.391 (11/27 09:30) であり、エントリーゾーン下限の156.50にはわずか 10.9 pips 届きませんでした。
- 安値は 155.857 (11/27 01:30) まで押しましたが、これは記事公開前の動きであり、戦略提示後の安値は156.20付近での揉み合いが主でした。
- 市場構造の振り返り:
- 戻り売り狙いの方向性は正解でしたが、ボラティリティの低下（感謝祭要因）により、十分な戻りが入らずにダラダラと下げる展開となりました。
- 「無理に追いかけず、引きつける」という規律を守った結果、ノートレードとなりましたが、資産を守る上では正しい判断でした。
本日の環境認識
▼ファンダメンタルズ（緊急・重要）
【CMEグループ システム障害発生】
- 事象: 日本時間早朝から、米CMEグループ（Globex）でシステム障害が発生。先物市場およびEBS（銀行間FX取引プラットフォーム）が停止・遅延しているとの情報があります。
- 影響: USD/JPYのメイン市場であるEBSが機能不全に陥っているため、ブローカーによってはレート配信の停止、スプレッドの異常拡大（20倍以上の報告あり）、約定拒否が発生する可能性があります。
- ブラックフライデー: 本日は米国の感謝祭翌日（ブラックフライデー）で、NY市場は現地13:00（日本時間翌3:00）までの短縮取引です。
- 東京CPI: 今朝発表の11月東京都区部消費者物価指数（生鮮除くコア）は 前年同月比+2.8% となり、市場予想や前回（2.5%周辺）を上回りました。これは12月の日銀利上げ観測を後押しする円高要因です。
▼4時間足・1時間足の分析（大局と中期の流れ）
- ダウ理論トレンド判定:下降トレンド（調整局面）
- 高値切り下げ（LH）: 156.94 → 156.53 → 156.44 (今朝の高値)
- 安値更新（LL）: 156.27 → 155.85
- 現状は155.85をサポートとしたディセンディングトライアングル、あるいは下降チャネル内の推移です。
- 重要スイング:
- Major Swing High: 156.530 (11/26)
- Major Swing Low: 155.857 (11/27)
- ラスト戻り高値: 156.94（ここを抜けるまでは大局下目線維持）
- トレンドライン理論値:
- 下降トレンドラインが頭を抑えており、現在の理論抵抗値は 156.40 – 156.50 付近です。
- エリオット波動の現在地:
- 現在は下降第3波、または調整フラット（A-B-C）のC波終盤を形成中と推測されます。155.85を明確に割り込むと、次のターゲットは155.00付近まで拡大します。
- 流動性ゾーン:
- 156.50 – 156.60: 直近高値群の上に、ショート勢の損切り（Buy Stops）が溜まっています。
- 155.80: 昨日の安値下にロング勢の損切り（Sell Stops）が溜まっています。
解説: 4時間足では、高値を着実に切り下げており、売り圧力が継続しています。今朝の東京CPI（円高材料）にもかかわらず大きく崩れていないのは、CME障害による流動性枯渇が原因と考えられます。システム復旧時に溜まった注文が一気に処理され、フラッシュクラッシュのような急変動が起きるリスクがあるため、チャート形状以上に「インフラリスク」を考慮すべき局面です。
▼15分足・5分足の分析（短期の攻防とエントリートリガー）
- 短期市場構造:
- 直近は 156.10 – 156.45 の狭いレンジ内推移。
- 156.44 (本日高値) をつけた後、ジリジリと値を下げていますが、明確な方向感はありません。
- チャートパターン:
- レンジ（ボックス相場）: 感謝祭モード特有の横ばい。
- プライスアクション:
- ローソク足の実体が短く、ヒゲが目立つ「迷い」の形状。これは参加者が極端に少ないことを示唆しています。
- CME障害の影響で、突発的に10-20pips飛ぶような不連続な値動き（ギャップ）が見られるため、テクニカル分析が効きにくい状態です。
本日のトレード戦略【自信度：★☆☆☆☆】
⚠ 警告: 本日は**「CMEシステム障害」×「ブラックフライデー（薄商い）」**という最悪の流動性環境です。**基本戦略は「様子見（No Trade）」**を強く推奨します。ポジションを持つ場合も、ロットを通常の1/4以下に落としてください。
【メインシナリオ：様子見（リスク回避）】
- 理由: EBSダウンにより、本来あるべき価格発見機能が失われています。復旧直後の乱高下（ストップ狩り）に巻き込まれるリスクが高すぎます。
【サブシナリオ：復旧後のショート（条件付き）】
- 狙い: システム復旧後、12月日銀利上げ観測（CPI 2.8%）が再評価され、円買いが進むシナリオ。
- エントリーゾーン:156.45 – 156.60
- 復旧時のスプレッド拡大が収まり、かつ価格が一時的に跳ね上がったところ（流動性提供）を叩くイメージ。
- 損切り (SL):156.85
- 前回のSLラインより少し広めに設定（ノイズ対策）。156.94（ラスト戻り高値）の手前ですが、ここを超えたらトレンド転換の疑いがあるため撤退。
- 利確 (TP):
- TP1: 156.10（レンジ中間・リスク先行で早めに利食い）
- TP2: 155.85（直近安値・Major Swing Low）
【短期足のエントリートリガー (5m)】
- システム復旧確認後、5分足で「長い上ヒゲ」または「包み足（Bearish Engulfing）」が 156.40以上 で出現した場合のみエントリー。
- 指値（Limit）は置かず、必ず成行でプライスアクションを確認してから入ること。
まとめ
- 相場全体: 本日はテクニカル以前に、インフラ（取引所システム）の問題が市場を支配しています。CME/EBSの障害が解消されるまで、レートは信頼できません。
- 注意点:
- スプレッド: 予告なく数10pipsに拡大する可能性があります。
- NY時間: 13:00（日本時間翌3:00）で早期閉場となります。NY勢の参加も期待できず、欧州フィックス（25:00）付近での突発的な動きにのみ注意してください。
- 免責事項: 本記事は投資助言ではありません。特に本日はシステムリスクが高いため、トレードは慎重の上にも慎重に行ってください。
